第一节 资产负债表的作用

资产负债表是企业最重要的报表之一。分析资产负债表，离不开对会计计量属性的掌握和对资产负债表作用的认识。

一、会计计量属性

按照《企业会计准则——基本准则》，会计计量属性主要包括：

（一）历史成本

在历史成本（historical cost）计量下，资产按照购置时支付的现金或者现金等价物的金额，或者按照购置资产时所支付的对价的公允价值计量。负债按照其因承担现时义务而实际收到的款项或者资产的金额，或者承担现时义务的合同金额，或者按照日常活动中为偿还负债预计需要支付的现金或者现金等价物的金额计量。

采用历史成本原则计价的优越性在于：第一，由于交易价格是由企业与企业外部共同确定的，因而具有一定的客观性；第二，历史成本的确定通常要有一定的会计凭证作依据，具有可验证性；第三，历史成本原则还可抑制因主观判断而产生的可能蓄意歪曲企业财务状况的事件发生。

（二）重置成本

在重置成本（replacement cost）计量下，资产按照当前市场条件下重新取得同样一项资产所需支付的现金或现金等价物金额计量。负债按照现在偿付该项债务所需支付的现金或者现金等价物的金额计量。

（三）可变现净值

在可变现净值（net realizable value）计量下，资产按照其正常对外销售所能收到的现金或者现金等价物的金额扣减该资产至完工时估计将要发生的成本、预计销售费用以及相关税费后的金额计量。

（四）现值

在现值（present value）计量下，资产按照预计从其持续使用和最终处置中所产生的未来净现金流入量的折现金额计量。负债按照预计期限内需要偿还的未来净现金流出量的折现额计量。

（五）公允价值

在公允价值（fair value）计量下，资产和负债按照在公平交易中，熟悉情况的交易双方自愿进行资产交换或者债务清偿的金额计量。

在实务中，一般应当采用历史成本。采用重置成本、可变现净值、现值、公允价值计量的，应当保证所确定的资产金额能够取得并可靠计量。

美国会计准则和国际财务报告准则比较侧重公允价值的应用，以体现会计信息的相关性。据悉，我国财政部为此多次与国际会计准则理事会讨论相关问题。考虑到中国市场发展的现状，新准则体系中主要在金融工具、投资性房地产、非共同控制下的企业合并、债务重组和非货币性交易等方面采用了公允价值。总体上说，新会计准则体系对公允价值的运用还是比较谨慎的，无论如何，历史成本已不再作为一项会计核算的基本原则。

二、资产负债表的作用

资产负债表的主要作用如下：

（1）资产负债表向人们揭示了企业拥有或控制的能用货币表现的经济资源即资产的总规模及具体的分布形态。由于不同形态的资产对企业的经营活动有不同的影响，因而对企业资产结构的分析可以就企业的资产质量作出一定的判断。

（2）把流动资产（current assets，一年内可以或准备转化为现金的资产）、速动资产（quick assets，流动资产中变现能力较强的货币资金、债权、短期投资等）与流动负债（current liabilities，一年内应清偿的债务责任）联系起来分析，可以评价企业的短期偿债能力。这种能力对企业的短期债权人尤为重要。

（3）通过对企业债务规模、债务结构及与所有者权益的对比，可以对企业的长期偿债能力及举债能力（潜力）作出评价。一般而言，企业的所有者权益占负债与所有者权益总额的比重越大，企业清偿长期债务的能力越强，企业进一步举借债务的潜力也就越大。

（4）通过对企业不同时点资产负债表的比较，可以对企业财务状况的发展趋势作出判断。可以肯定地说，企业某一特定日期（时点）的资产负债表对信息使用者的作用极其有限。只有把不同时点的资产负债表结合起来进行分析，才能把握企业财务状况的发展趋势。同样，将不同企业同一时点的资产负债表进行对比，还可对不同企业的相对财务状况作出评价。

（5）通过对资产负债表与利润表有关项目的比较，可以对企业各种资源的利用情况作出评价。如可以考察资产报酬率、运用资本报酬率、存货周转率、债权周转率等。

（6）通过将资产负债表与利润表、现金流量表联系起来进行分析，可以对企业的财务状况和经营成果作出整体评价。关于这一点，我们将在本书的后续部分进行详细讨论。