5.11 PPMT函数：计算某项投资在给定期间内本金偿还额

【函数名称】PPMT

【主要功能】基于固定利率及等额分期付款方式下，返回投资在某一给定期间内的本金偿还额。

【使用格式】=PPMT(rate, per, nper, pv, [fv], [type])

【参数说明】

❑ rate为各期利率，为一固定值，是必选项；

❑ per用于计算其本金数额的期数，必须介于1～nper之间；

❑ nper为总投资期，即该项投资的付款期总数，是必选项；

❑ pv为现值（也称为本金），指定一系列将来支付或收入的当前价值。

例如，当你贷款买汽车时，对贷方而言，贷款金额就是你按月付款总额的现值，是必选项；fv为未来值（或在最后一次付款后希望得到的现金余额），是可选项，省略时，则假设为0，也就是一笔贷款的未来值为0; type指定各期的付款时间是在期初还是期末（1为期初，0为期末），是可选项，如果省略，则假设其值为0。

注意：rate和nper单位的一致性。例如，同样是三年期年利率为6%的贷款，如果按月支付，rate应为6%/12, nper应为3*12；如果按年支付，rate应为6%, nper为3。

【应用举例】

年金是一笔定期支付的固定数量现金。年金可以是一笔贷款（如住房抵押）或一笔投资（如按月储蓄计划）。对于所有参数，支付的现金（如存款）用负数表示；收到的现金（如股息支票）用正数表示。rate和nper参数必须使用以相同单位表示的付款周期计算。如果rate按月计算，则nper也必须按月计算；如果rate按年计算，则nper也必须按年计算。PPMT函数举例如下。

1．需要2年付清年利率为6%的￥9,000贷款，按月还贷，每月还贷时间在期末

第一个月偿还本金的公式为：=PPMT(6%/12,1,2*12,9000)，或写成公式：=PMT(6%/12,1,2*12,9000, )，第五个参数省略，为0，表示最后一次还贷后现金余额为0，即还清贷款；第六个参数省略，为0，表示每期付款时间为期末，计算结果为￥-353.89，即贷款第一个月应支付的本金为353.89元。

2．需要2年付清年利率为6%的￥9,000贷款，按年还贷，每年还贷时间在期末

第一年偿还本金的公式为：=PPMT(6%,1,2,9000)，其中第一个参数是年利率6%，第二个参数1表示第一年；第三个参数为贷款总期数2年，第四个参数为贷款总额9000元，最终计算结果为￥-4,368.93，即贷款第一年应支付的本金为4,368.93元。第二年偿还本金的公式为：=PPMT(6%,2,2,9000)，计算结果为￥-4,631.07，即贷款第一年应支付的本金为-4,631.07元。