第二章 数字金融的机遇和冲击

案例一 大象起舞——城头变幻大王旗

2017年6月20日，在金融行业发生了一件典型性案例：中国农业银行与百度公司签署战略合作协议。根据双方所披露的信息，双方合作主要围绕金融科技领域开展，包括共建金融大脑以及客户画像、精准营销、智能投顾等。^[1]对于这次合作，金融企业人士给予的评价是：农行在疾速迈向Bank4.0（传统金融智能化）时代。农业银行本次联手百度，有着深刻的行业背景。在金融创新日益发展的今天，传统银行盈利模式难以为继。根据国内上市银行的财务报告显示，商业银行的利润增长率在逐步下滑。在此背景下，银行业与金融科技和大数据金融的结合也就顺理成章了。2016年8月，农行董事长周慕冰在纪念中国农业银行成立65周年的讲话中明确提出要推动商业模式转型，顺应互联网金融个性化、实时化、智能化、场景化特征，探索建立相应的商业模式，赢得未来竞争的先机。^[2]农行和百度的此次战略合作成为这一转型战略的重要落地事件。有关公开文件显示，农行将面对“追求更极致客户体验、使用更智能管理手段、遵循更开放商业模式”的Bank4.0浪潮，按照“开放融合、资源共享，优势互补、各取所长”的合作原则，与百度建立以金融科技领域合作为核心的战略合作，从而在开放性获客、场景化服务、数字化经营、敏捷化架构等领域全面提升，加快从Bank3.0向Bank4.0转型。据悉，双方将共同组建“金融科技联合实验室”，通过研发人工智能、大数据等金融科技，为农行用户提供智能金融服务。^[3]该项合作将可能包括远程开户、互联网贷款申请、客户身份识别等场景。依靠“大数据+金融”的模式，在传统银行业务的基础上实现大数据信贷风控、交易反欺诈、精准营销、智能投顾等功能。

案例评述

上述案例带给金融领域的冲击是巨大的，作为传统金融机构的主体，商业银行一直是宏观审慎管理的核心，也是业务合规管理的重点。在人们看来，商业银行是最为保守的金融机构，像一头笨拙的大象，在金融创新浪潮中疲惫招架，没有反击的能力。本次农行与百度联姻，是最传统的机构与最具创新能力的机构的合作，会给市场带来无限的遐想，而带来想象力的点睛之笔则是“数据+金融”。

本章引言

数字时代给社会生活各个领域带来的变革和冲击都是巨大的，金融作为社会经济生活的重要组成部分，深入渗透到我们生活的方方面面，从购物过程中的互联网支付到共享单车等各种应用场景中的资金支付，从无处不在的网上理财到股票投资。随着信息技术在金融领域的运用，我们越来越多地通过远程方式完成各种金融活动，越来越少地使用现金进行各种消费。数字化已经成为金融的核心模式，金融逐步从依靠纸质合同体系支撑的契约关系转化为依靠数码记录和传输的契约体系。研究数字化对金融的影响和冲击，具有现实的社会价值。